BSC - B&#225;o c&#225;o tuần 46 (11/11-15/11/24)

TTCK THẾ GIỚI
TTCK Hoa Kỳ thăng hoa c&#249;ng với kết quả bầu cử Tổng thống
Cựu tổng thống Donald Trump đắc cử, FED cắt giảm l&#227;i suất l&#224; lực đẩy c&#225;c chỉ số CK Hoa Kỳ l&#234;n c&#225;c đỉnh cao mới. C&#225;c thị trường h&#224;ng h&#243;a, tiền tệ, tiền kỹ thuật số cũng biến động mạnh với tin bầu cử. Chỉ số DXY, tiền kỹ thuật số tăng gi&#225; trong khi gi&#225; v&#224;ng quay đầu giảm điểm.
- TTCK Hoa Kỳ tăng b&#236;nh qu&#226;n 4.3%, EU600 -0.7%, Nikkei 225 +2.9%; TT Trung Quốc tăng mạnh trở lại 5.6%.
- Chỉ số h&#224;ng h&#243;a tăng 2.4%; từ gi&#225; dầu +3.6%, c&#225;c kim loại như Nickel +5.6%, nh&#244;m +4%, Th&#233;p +2.4% trong khi kim loại qu&#253; giảm điểm (V&#224;ng -1.4%, bạc -2.1%). 
- Chỉ số DXY +0.2% v&#224; TP Hoa Kỳ 10y giảm nhẹ -0.06% trong tuần.
FED hạ l&#227;i suất th&#234;m 0.25%, xuống phạm vi 4.5%-4.75% trong kỳ họp ch&#237;nh s&#225;ch th&#225;ng 11. Quyết định hạ l&#227;i suất lần n&#224;y c&#243; sự đồng thuận cao. Cơ quan n&#224;y nhấn mạnh nền kinh tế tiếp tục mở rộng với tốc độ vững chắc, v&#224; đ&#225;nh gi&#225; rủi ro đạt mục ti&#234;u lạm ph&#225;t v&#224; việc l&#224;m ở mức c&#226;n bằng. Ngo&#224;i ra, FED sẽ tiếp tục giảm bảng c&#226;n đối kế to&#225;n. C&#244;ng cụ Fedwatch của CME Group, thị trường dự b&#225;o FED c&#243; thể giảm th&#234;m 0.25% v&#224;o th&#225;ng 12 sau đ&#243; dừng lại 1 th&#225;ng để đ&#225;nh gi&#225; lại ch&#237;nh s&#225;ch.
CPI, Đơn xin trợ cấp thất nghiệp, Doanh thu b&#225;n lẻ Hoa Kỳ, Tỷ lệ thất nghiệp &#218;c, chỉ số sản xuất c&#244;ng nghiệp v&#224; b&#225;n lẻ Trung Quốc, GDP Anh v&#224; EU l&#224; th&#244;ng tin ch&#250; &#253; trong tuần tới.

TTCK VIỆT NAM
VN-Index tiếp tục giao dịch giằng co dưới ngưỡng cản ngắn hạn
Tương tự tuần trước, VN-Index giao dịch giằng co dưới đường trung b&#236;nh động SMA 100. Chỉ số giảm nhẹ 0.2% c&#249;ng thanh khoản giảm 20% so tuần trước. Thị trường biến động theo th&#244;ng tin quốc tế d&#249; vậy thanh khoản yếu khiến cho động lực hồi phục kh&#244;ng r&#245; r&#224;ng.
- D&#242;ng tiền vẫn dịch chuyển nhẹ sang nh&#243;m cổ phiếu vừa v&#224; nhỏ trong bối cảnh thị trường kh&#244;ng c&#243; nh&#243;m cổ phiếu lớn dẫn dắt v&#224; khối ngoại tăng cường b&#225;n r&#242;ng.
- 10/18 ng&#224;nh tăng điểm, chủ yếu tập trung v&#224;o c&#225;c nh&#243;m cổ phiếu c&#243; quy m&#244; vừa như &#212; t&#244; phụ t&#249;ng, truyền th&#244;ng tăng tr&#234;n 2% trong khi dầu kh&#237;, b&#225;n lẻ, ng&#226;n h&#224;ng giảm tr&#234;n 1%.
- Khối ngoại duy tr&#236; lượng b&#225;n r&#242;ng cao 136 triệu USD so với mức b&#225;n r&#242;ng 301 triệu USD tuần trước.

Chỉ số sản c&#244;ng nghiệp th&#225;ng 10 v&#224; 10 th&#225;ng tăng lần lượt 7% v&#224; 8.3% yoy. Tổng mức b&#225;n lẻ HH v&#224; DVTD tăng 7.1% v&#224; 8.5%. Vốn đầu tư từ ng&#226;n s&#225;ch 10 th&#225;ng bằng 64.3% kế hoạch, tăng 1.8% yoy. FDI đăng k&#253; v&#224; thực hiện tăng lần lượt 1.9% v&#224; 8.8% yoy. Kim ngạch XK tăng lần lượt 10.1% v&#224; 14.9% yoy c&#249;ng thời kỳ; xuất si&#234;u 10 th&#225;ng 23.3 tỷ USD so c&#249;ng kỳ xuất si&#234;u 24.8 tỷ USD. CPI th&#225;ng 10 tăng 0.3% mom, CPI b&#236;nh qu&#226;n 10 th&#225;ng tăng 3.78%, lạm ph&#225;t cơ bản tăng 2.69%. Kh&#225;ch du lịch 10 th&#225;ng tăng 41.3% yoy. C&#225;c động lực tăng trưởng th&#225;ng 10 vẫn giữ đ&#224; tăng v&#224; ổn định vĩ m&#244; đảm bảo hỗ trợ tăng trưởng tốt trong qu&#253; IV v&#224; cả năm 2024.

Thị trường hồi lại từ v&#249;ng hỗ trợ c&#249;ng với xu hướng tăng điểm của thị trường thế giới. Xu hướng t&#237;ch lũy chưa vững v&#224;ng với thanh khoản thấp. NĐT vẫn cần duy tr&#236; tỷ trọng đầu tư hợp l&#253; v&#224; chờ c&#225;c nhịp rung lắc để t&#237;ch lũy c&#225;c cổ phiếu cơ bản, triển vọng tốt cho tầm nh&#236;n 2025.


BSC - Báo cáo tuần 46 (11/11-15/11/24)

TTCK THẾ GIỚI
TTCK Hoa Kỳ thăng hoa cùng với kết quả bầu cử Tổng thống
Cựu tổng thống Donald Trump đắc cử, FED cắt giảm lãi suất là lực đẩy các chỉ số CK Hoa Kỳ lên các đỉnh cao mới. Các thị trường hàng hóa, tiền tệ, tiền kỹ thuật số cũng biến động mạnh với tin bầu cử. Chỉ số DXY, tiền kỹ thuật số tăng giá trong khi giá vàng quay đầu giảm điểm.
- TTCK Hoa Kỳ tăng bình quân 4.3%, EU600 -0.7%, Nikkei 225 +2.9%; TT Trung Quốc tăng mạnh trở lại 5.6%.
- Chỉ số hàng hóa tăng 2.4%; từ giá dầu +3.6%, các kim loại như Nickel +5.6%, nhôm +4%, Thép +2.4% trong khi kim loại quý giảm điểm (Vàng -1.4%, bạc -2.1%). 
- Chỉ số DXY +0.2% và TP Hoa Kỳ 10y giảm nhẹ -0.06% trong tuần.
FED hạ lãi suất thêm 0.25%, xuống phạm vi 4.5%-4.75% trong kỳ họp chính sách tháng 11. Quyết định hạ lãi suất lần này có sự đồng thuận cao. Cơ quan này nhấn mạnh nền kinh tế tiếp tục mở rộng với tốc độ vững chắc, và đánh giá rủi ro đạt mục tiêu lạm phát và việc làm ở mức cân bằng. Ngoài ra, FED sẽ tiếp tục giảm bảng cân đối kế toán. Công cụ Fedwatch của CME Group, thị trường dự báo FED có thể giảm thêm 0.25% vào tháng 12 sau đó dừng lại 1 tháng để đánh giá lại chính sách.
CPI, Đơn xin trợ cấp thất nghiệp, Doanh thu bán lẻ Hoa Kỳ, Tỷ lệ thất nghiệp Úc, chỉ số sản xuất công nghiệp và bán lẻ Trung Quốc, GDP Anh và EU là thông tin chú ý trong tuần tới.

TTCK VIỆT NAM
VN-Index tiếp tục giao dịch giằng co dưới ngưỡng cản ngắn hạn
Tương tự tuần trước, VN-Index giao dịch giằng co dưới đường trung bình động SMA 100. Chỉ số giảm nhẹ 0.2% cùng thanh khoản giảm 20% so tuần trước. Thị trường biến động theo thông tin quốc tế dù vậy thanh khoản yếu khiến cho động lực hồi phục không rõ ràng.
- Dòng tiền vẫn dịch chuyển nhẹ sang nhóm cổ phiếu vừa và nhỏ trong bối cảnh thị trường không có nhóm cổ phiếu lớn dẫn dắt và khối ngoại tăng cường bán ròng.
- 10/18 ngành tăng điểm, chủ yếu tập trung vào các nhóm cổ phiếu có quy mô vừa như Ô tô phụ tùng, truyền thông tăng trên 2% trong khi dầu khí, bán lẻ, ngân hàng giảm trên 1%.
- Khối ngoại duy trì lượng bán ròng cao 136 triệu USD so với mức bán ròng 301 triệu USD tuần trước.

Chỉ số sản công nghiệp tháng 10 và 10 tháng tăng lần lượt 7% và 8.3% yoy. Tổng mức bán lẻ HH và DVTD tăng 7.1% và 8.5%. Vốn đầu tư từ ngân sách 10 tháng bằng 64.3% kế hoạch, tăng 1.8% yoy. FDI đăng ký và thực hiện tăng lần lượt 1.9% và 8.8% yoy. Kim ngạch XK tăng lần lượt 10.1% và 14.9% yoy cùng thời kỳ; xuất siêu 10 tháng 23.3 tỷ USD so cùng kỳ xuất siêu 24.8 tỷ USD. CPI tháng 10 tăng 0.3% mom, CPI bình quân 10 tháng tăng 3.78%, lạm phát cơ bản tăng 2.69%. Khách du lịch 10 tháng tăng 41.3% yoy. Các động lực tăng trưởng tháng 10 vẫn giữ đà tăng và ổn định vĩ mô đảm bảo hỗ trợ tăng trưởng tốt trong quý IV và cả năm 2024.

Thị trường hồi lại từ vùng hỗ trợ cùng với xu hướng tăng điểm của thị trường thế giới. Xu hướng tích lũy chưa vững vàng với thanh khoản thấp. NĐT vẫn cần duy trì tỷ trọng đầu tư hợp lý và chờ các nhịp rung lắc để tích lũy các cổ phiếu cơ bản, triển vọng tốt cho tầm nhìn 2025.


VTam BSC

&#128073; Cộng đồng Cổ phiếu Tăng trưởng tr&#234;n Facebook: www.facebook.com/groups/cophieutangtruongcanslim/

👉 Cộng đồng Cổ phiếu Tăng trưởng trên Facebook: www.facebook.com/groups/cophieutangtruongcanslim/

&#128073; Để được tư vấn, hỗ trợ danh mục đầu tư anh chị vui l&#242;ng li&#234;n hệ:
Vũ Hồng Tam - SĐT/Zalo: 0969 586 428
Ph&#242;ng TVĐT KH VIP - C&#244;ng ty CP Chứng kho&#225;n BIDV (BSC)

👉 Để được tư vấn, hỗ trợ danh mục đầu tư anh chị vui lòng liên hệ:
Vũ Hồng Tam - SĐT/Zalo: 0969 586 428
Phòng TVĐT KH VIP - Công ty CP Chứng khoán BIDV (BSC)