Khi c&oacute; th&ocirc;ng tin từ m&ocirc;i giới, nh&agrave; đầu tư n&agrave;y mua cổ phiếu, dự họp Đại hội đồng cổ đ&ocirc;ng để hiểu về m&ocirc; h&igrave;nh kinh doanh của doanh nghiệp.

<img alt="" src="https://static.fireant.vn/Upload/20260122/images/u80-17690075500271525322934.png" style="height:400px; width:600px">

Nh&agrave; đầu tư mua cổ phiếu <a class='symbol'>VEA</a> v&igrave; hoạt động kinh doanh ổn định, cổ tức cao - Ảnh: AI

Cụ b&agrave; U80 đầu tư cổ phiếu

Tại hội thảo đầu tư do Chứng kho&aacute;n KBSV tổ chức mới đ&acirc;y, một nữ nh&agrave; đầu tư U80 bất ngờ đặt c&acirc;u hỏi cho c&aacute;c diễn giả. B&agrave; cho biết tham gia thị trường kh&aacute; l&acirc;u, ngay khi mới từ nước ngo&agrave;i về Việt Nam.&nbsp;

Thương vụ đầu tư khiến b&agrave; mất vốn khi mới tham gia thị trường l&agrave; đầu tư tr&aacute;i phiếu của một c&ocirc;ng ty t&agrave;i ch&iacute;nh lớn với gi&aacute; 2 triệu đồng, nhưng sau đ&oacute; gi&aacute; rơi xuống dưới 200.000 đồng mỗi đơn vị.

Sau đ&oacute;, nh&agrave; đầu tư n&agrave;y chuyển hướng sang k&ecirc;nh cổ phiếu theo th&ocirc;ng tin của m&ocirc;i giới. B&agrave; tiết lộ đ&atilde; mua cổ phiếu <a class='symbol'>VEA</a> của Tổng c&ocirc;ng ty M&aacute;y động lực v&agrave; M&aacute;y c&ocirc;ng nghiệp Việt Nam (VEAM) v&agrave; chưa bao giờ thua. Doanh nghiệp n&agrave;y c&oacute; lịch sử trả cổ tức cao v&agrave; đều đặn.&nbsp;

Tuy nhi&ecirc;n, khi tham dự Đại hội đồng cổ đ&ocirc;ng, b&agrave; băn khoăn về m&ocirc; h&igrave;nh kinh doanh của VEAM l&agrave; nhập xe, động cơ cũ sau đ&oacute; t&acirc;n trang, sửa chữa v&agrave; b&aacute;n lại cho c&aacute;c đơn vị kh&aacute;c.

Ngo&agrave;i ra, năm 2024 Cơ quan cảnh s&aacute;t điều tra C&ocirc;ng an TP H&agrave; Nội khởi tố bị can v&agrave; lệnh tạm giam với &ocirc;ng Phan Phạm H&agrave;, cựu Tổng gi&aacute;m đốc VEAM, về tội lợi dụng chức vụ quyền hạn trong khi thi h&agrave;nh c&ocirc;ng vụ.&nbsp;

Sau đ&oacute;, &ocirc;ng Ng&ocirc; Khải Ho&agrave;n được bầu l&agrave;m Chủ tịch HĐQT v&agrave; &ocirc;ng Nguyễn Ho&agrave;ng Giang giữ chức Tổng gi&aacute;m đốc của VEAM. Cả 2 vị n&agrave;y đang c&ocirc;ng t&aacute;c tại Bộ C&ocirc;ng Thương.

Nh&agrave; đầu tư mong muốn c&aacute;c chuy&ecirc;n gia ph&acirc;n t&iacute;ch kỹ c&acirc;u chuyện VEAM v&igrave; kinh nghiệm quan trọng của b&agrave; l&agrave; lu&ocirc;n t&igrave;m hiểu th&ecirc;m th&ocirc;ng tin, tr&aacute;nh cảm t&iacute;nh.

&Ocirc;ng Nguyễn Duy B&igrave;nh, Gi&aacute;m đốc khối ph&acirc;n t&iacute;ch KBSV, cho biết <a class='symbol'>VEA</a> kh&ocirc;ng nằm trong danh s&aacute;ch cổ phiếu ph&acirc;n t&iacute;ch hằng tuần n&ecirc;n kh&ocirc;ng thể đưa ra nhận định về doanh nghiệp.&nbsp;

Tuy nhi&ecirc;n, khi doanh nghiệp c&oacute; ban l&atilde;nh đạo mới từ cơ quan nh&agrave; nước th&igrave; sẽ c&oacute; c&aacute;c kế hoạch t&aacute;i cơ cấu hoạt động sản xuất kinh doanh v&agrave; đa số theo chiều hướng tốt l&ecirc;n.

&Ocirc;ng Trần Đức Anh, Gi&aacute;m đốc kinh tế vĩ m&ocirc; v&agrave; chiến lược thị trường KBSV, cho rằng m&ocirc; h&igrave;nh kinh doanh tốt hay xấu của một doanh nghiệp miễn kh&ocirc;ng vi phạm ph&aacute;p luật th&igrave; kh&ocirc;ng c&oacute; vấn đề g&igrave;. Hoạt động của <a class='symbol'>VEA</a> kh&ocirc;ng vi phạm ph&aacute;p luật.

Về việc thay đổi ban l&atilde;nh đạo, điều nh&agrave; đầu tư cần để &yacute; nhất l&agrave; liệu c&oacute; dấu hiệu &quot;b&ograve;n r&uacute;t&quot; t&agrave;i sản doanh nghiệp hay kh&ocirc;ng. Tuy nhi&ecirc;n, điều n&agrave;y kh&oacute; xảy ra khi ban l&atilde;nh đạo mới l&agrave; đại diện nh&agrave; nước, khung h&igrave;nh phạt khi vi phạm rất lớn, kh&aacute;c với doanh nghiệp tư nh&acirc;n.

Dưới g&oacute;c độ đầu tư, miễn l&agrave; doanh nghiệp duy tr&igrave; được tỉ lệ cổ tức trong d&agrave;i hạn th&igrave; nh&agrave; đầu tư c&oacute; thể nắm giữ được. Tuy nhi&ecirc;n, nếu m&ocirc; h&igrave;nh kinh doanh kh&ocirc;ng ph&ugrave; hợp với quan điểm c&aacute; nh&acirc;n th&igrave; nh&agrave; đầu tư c&oacute; thể xem x&eacute;t kh&ocirc;ng trở th&agrave;nh cổ đ&ocirc;ng của doanh nghiệp.

Đ&aacute;nh gi&aacute; về doanh nghiệp m&agrave; cụ b&agrave; chọn đầu tư thế n&agrave;o?

VEAM l&agrave; một trong những doanh nghiệp phi t&agrave;i ch&iacute;nh nắm giữ lượng tiền mặt (tiền, tương đương tiền v&agrave; tiền gửi ngắn hạn) tr&ecirc;n 10.000 tỉ đồng. Tại ng&agrave;y 30-9-2025, doanh nghiệp sở hữu 19.548 tỉ đồng tiền mặt, lớn hơn Sabeco, Masan, PV Oil.

VEAM vốn l&agrave; doanh nghiệp nh&agrave; nước chuy&ecirc;n sản xuất v&agrave; kinh doanh thiết bị động lực, m&aacute;y m&oacute;c n&ocirc;ng nghiệp, sản xuất v&agrave; lắp r&aacute;p kinh doanh &ocirc; t&ocirc;. T&iacute;nh đến ng&agrave;y 30-9, Bộ C&ocirc;ng Thương nắm 88,47% cổ phần.

Doanh thu thuần 9 th&aacute;ng 2025 đạt hơn 3.177 tỉ đồng, tăng gần 7% so với c&ugrave;ng kỳ. Hoạt động kinh doanh ch&iacute;nh c&oacute; bi&ecirc;n lợi nhuận gộp kh&ocirc;ng cao, đạt gần 15%.

Thế nhưng, bi&ecirc;n lợi nhuận trước thuế từ năm 2018 đến nay lu&ocirc;n tr&ecirc;n mức 100%. Mức sinh lời n&agrave;y đạt 169% trong 9 th&aacute;ng 2025, do c&ocirc;ng ty ghi nhận nguồn thu lớn từ đầu tư t&agrave;i ch&iacute;nh v&agrave; đầu tư v&agrave;o c&ocirc;ng ty li&ecirc;n kết. Thu nhập từ c&aacute;c c&ocirc;ng ty li&ecirc;n kết l&agrave; nguồn lớn nhất.

VEAM giữ cổ phần lớn tại c&aacute;c c&ocirc;ng ty dẫn đầu trong lĩnh vực sản xuất xe m&aacute;y v&agrave; &ocirc; t&ocirc; tại Việt Nam, gồm Toyota Việt Nam (20%), Honda Việt Nam (30%) v&agrave; Ford Việt Nam (25%, th&ocirc;ng qua c&ocirc;ng ty con l&agrave; C&ocirc;ng ty TNHH một th&agrave;nh vi&ecirc;n Diesel S&ocirc;ng C&ocirc;ng).

C&aacute;c c&ocirc;ng ty n&agrave;y đem về nguồn cổ tức, lợi nhuận đều đặn tr&ecirc;n 5.000 tỉ đồng, thậm ch&iacute; năm 2019 đạt gần 6.669 tỉ đồng. Trong đ&oacute; nguồn thu từ Honda Việt Nam chiếm tỉ trọng lớn nhất.

9 th&aacute;ng đầu năm 2025, nh&oacute;m c&ocirc;ng ty li&ecirc;n kết trả gần 6.127 tỉ đồng cho VEAM. Trong đ&oacute;, Honda Việt Nam chi gần 5.932 tỉ đồng, Ford Việt Nam trả hơn 179 tỉ đồng.

Doanh thu t&agrave;i ch&iacute;nh l&agrave; nguồn thu lớn thứ 2. Tại ng&agrave;y 30-9-2025, lượng tiền gửi tại ng&acirc;n h&agrave;ng l&agrave; 19.548 tỉ đồng. Nhờ vậy, thu nhập t&agrave;i ch&iacute;nh đạt 676 tỉ đồng sau 9 th&aacute;ng. C&ocirc;ng ty &iacute;t vay nợ n&ecirc;n chi ph&iacute; t&agrave;i ch&iacute;nh chỉ gần 3,5 tỉ đồng.

Li&ecirc;n quan đến triển vọng cổ phiếu <a class='symbol'>VEA</a>, một số c&ocirc;ng ty chứng kho&aacute;n đ&atilde; c&ocirc;ng bố c&aacute;c b&aacute;o c&aacute;o ph&acirc;n t&iacute;ch với quan điểm thận trọng hơn, thể hiện qua việc giữ khuyến nghị trung lập hoặc điều chỉnh giảm kỳ vọng.

Đơn cử, Chứng kho&aacute;n SSI đ&atilde; hạ khuyến nghị đối với <a class='symbol'>VEA</a> xuống mức Trung lập, đồng thời giảm gi&aacute; mục ti&ecirc;u xuống 34.000 đồng/cổ phiếu, từ mức 43.300 đồng/cổ phiếu trước đ&oacute; (đ&atilde; điều chỉnh cổ tức).

Theo SSI, động th&aacute;i điều chỉnh n&agrave;y phản &aacute;nh những r&agrave;o cản ph&aacute;p l&yacute; ng&agrave;y c&agrave;ng gia tăng, c&ugrave;ng với xu hướng điện h&oacute;a diễn ra nhanh hơn dự kiến, được cho l&agrave; sẽ g&acirc;y &aacute;p lực l&ecirc;n sản lượng ti&ecirc;u thụ v&agrave; bi&ecirc;n lợi nhuận mảng xe m&aacute;y của Honda. D&ugrave; vậy, lợi nhuận năm 2025 vẫn được dự b&aacute;o duy tr&igrave; ở mức t&iacute;ch cực.

SSI cũng cho biết, gi&aacute; mục ti&ecirc;u mới tương ứng mức định gi&aacute; P/E khoảng 7,3 lần, thấp hơn một độ lệch chuẩn so với mức trung b&igrave;nh 5 năm, qua đ&oacute; phản &aacute;nh triển vọng lợi nhuận giai đoạn 2026&ndash;2027 k&eacute;m thuận lợi hơn.

Nguy&ecirc;n Nguy&ecirc;n

<a href="https://tuoitre.vn/cu-ba-u80-tiet-lo-kinh-nghiem-dau-tu-co-phieu-20260121220938633.htm">Link gốc</a>

Khi có thông tin từ môi giới, nhà đầu tư này mua cổ phiếu, dự họp Đại hội đồng cổ đông để hiểu về mô hình kinh doanh của doanh nghiệp.


Khi c&oacute; th&ocirc;ng tin từ m&ocirc;i giới, nh&agrave; đầu tư n&agrave;y mua cổ phiếu, dự họp Đại hội đồng cổ đ&ocirc;ng để hiểu về m&ocirc; h&igrave;nh kinh doanh của doanh nghiệp.

<img alt="" src="https://static.fireant.vn/Upload/20260122/images/u80-17690075500271525322934.png" style="height:400px; width:600px" />

Nh&agrave; đầu tư mua cổ phiếu VEA v&igrave; hoạt động kinh doanh ổn định, cổ tức cao - Ảnh: AI

Cụ b&agrave; U80 đầu tư cổ phiếu

Tại hội thảo đầu tư do Chứng kho&aacute;n KBSV tổ chức mới đ&acirc;y, một nữ nh&agrave; đầu tư U80 bất ngờ đặt c&acirc;u hỏi cho c&aacute;c diễn giả. B&agrave; cho biết tham gia thị trường kh&aacute; l&acirc;u, ngay khi mới từ nước ngo&agrave;i về Việt Nam.&nbsp;

Thương vụ đầu tư khiến b&agrave; mất vốn khi mới tham gia thị trường l&agrave; đầu tư tr&aacute;i phiếu của một c&ocirc;ng ty t&agrave;i ch&iacute;nh lớn với gi&aacute; 2 triệu đồng, nhưng sau đ&oacute; gi&aacute; rơi xuống dưới 200.000 đồng mỗi đơn vị.

Sau đ&oacute;, nh&agrave; đầu tư n&agrave;y chuyển hướng sang k&ecirc;nh cổ phiếu theo th&ocirc;ng tin của m&ocirc;i giới. B&agrave; tiết lộ đ&atilde; mua cổ phiếu VEA của Tổng c&ocirc;ng ty M&aacute;y động lực v&agrave; M&aacute;y c&ocirc;ng nghiệp Việt Nam (VEAM) v&agrave; chưa bao giờ thua. Doanh nghiệp n&agrave;y c&oacute; lịch sử trả cổ tức cao v&agrave; đều đặn.&nbsp;

Tuy nhi&ecirc;n, khi tham dự Đại hội đồng cổ đ&ocirc;ng, b&agrave; băn khoăn về m&ocirc; h&igrave;nh kinh doanh của VEAM l&agrave; nhập xe, động cơ cũ sau đ&oacute; t&acirc;n trang, sửa chữa v&agrave; b&aacute;n lại cho c&aacute;c đơn vị kh&aacute;c.

Ngo&agrave;i ra, năm 2024 Cơ quan cảnh s&aacute;t điều tra C&ocirc;ng an TP H&agrave; Nội khởi tố bị can v&agrave; lệnh tạm giam với &ocirc;ng Phan Phạm H&agrave;, cựu Tổng gi&aacute;m đốc VEAM, về tội lợi dụng chức vụ quyền hạn trong khi thi h&agrave;nh c&ocirc;ng vụ.&nbsp;

Sau đ&oacute;, &ocirc;ng Ng&ocirc; Khải Ho&agrave;n được bầu l&agrave;m Chủ tịch HĐQT v&agrave; &ocirc;ng Nguyễn Ho&agrave;ng Giang giữ chức Tổng gi&aacute;m đốc của VEAM. Cả 2 vị n&agrave;y đang c&ocirc;ng t&aacute;c tại Bộ C&ocirc;ng Thương.

Nh&agrave; đầu tư mong muốn c&aacute;c chuy&ecirc;n gia ph&acirc;n t&iacute;ch kỹ c&acirc;u chuyện VEAM v&igrave; kinh nghiệm quan trọng của b&agrave; l&agrave; lu&ocirc;n t&igrave;m hiểu th&ecirc;m th&ocirc;ng tin, tr&aacute;nh cảm t&iacute;nh.

&Ocirc;ng Nguyễn Duy B&igrave;nh, Gi&aacute;m đốc khối ph&acirc;n t&iacute;ch KBSV, cho biết VEA kh&ocirc;ng nằm trong danh s&aacute;ch cổ phiếu ph&acirc;n t&iacute;ch hằng tuần n&ecirc;n kh&ocirc;ng thể đưa ra nhận định về doanh nghiệp.&nbsp;

Tuy nhi&ecirc;n, khi doanh nghiệp c&oacute; ban l&atilde;nh đạo mới từ cơ quan nh&agrave; nước th&igrave; sẽ c&oacute; c&aacute;c kế hoạch t&aacute;i cơ cấu hoạt động sản xuất kinh doanh v&agrave; đa số theo chiều hướng tốt l&ecirc;n.

&Ocirc;ng Trần Đức Anh, Gi&aacute;m đốc kinh tế vĩ m&ocirc; v&agrave; chiến lược thị trường KBSV, cho rằng m&ocirc; h&igrave;nh kinh doanh tốt hay xấu của một doanh nghiệp miễn kh&ocirc;ng vi phạm ph&aacute;p luật th&igrave; kh&ocirc;ng c&oacute; vấn đề g&igrave;. Hoạt động của VEA kh&ocirc;ng vi phạm ph&aacute;p luật.

Về việc thay đổi ban l&atilde;nh đạo, điều nh&agrave; đầu tư cần để &yacute; nhất l&agrave; liệu c&oacute; dấu hiệu &quot;b&ograve;n r&uacute;t&quot; t&agrave;i sản doanh nghiệp hay kh&ocirc;ng. Tuy nhi&ecirc;n, điều n&agrave;y kh&oacute; xảy ra khi ban l&atilde;nh đạo mới l&agrave; đại diện nh&agrave; nước, khung h&igrave;nh phạt khi vi phạm rất lớn, kh&aacute;c với doanh nghiệp tư nh&acirc;n.

Dưới g&oacute;c độ đầu tư, miễn l&agrave; doanh nghiệp duy tr&igrave; được tỉ lệ cổ tức trong d&agrave;i hạn th&igrave; nh&agrave; đầu tư c&oacute; thể nắm giữ được. Tuy nhi&ecirc;n, nếu m&ocirc; h&igrave;nh kinh doanh kh&ocirc;ng ph&ugrave; hợp với quan điểm c&aacute; nh&acirc;n th&igrave; nh&agrave; đầu tư c&oacute; thể xem x&eacute;t kh&ocirc;ng trở th&agrave;nh cổ đ&ocirc;ng của doanh nghiệp.

Đ&aacute;nh gi&aacute; về doanh nghiệp m&agrave; cụ b&agrave; chọn đầu tư thế n&agrave;o?

VEAM l&agrave; một trong những doanh nghiệp phi t&agrave;i ch&iacute;nh nắm giữ lượng tiền mặt (tiền, tương đương tiền v&agrave; tiền gửi ngắn hạn) tr&ecirc;n 10.000 tỉ đồng. Tại ng&agrave;y 30-9-2025, doanh nghiệp sở hữu 19.548 tỉ đồng tiền mặt, lớn hơn Sabeco, Masan, PV Oil.

VEAM vốn l&agrave; doanh nghiệp nh&agrave; nước chuy&ecirc;n sản xuất v&agrave; kinh doanh thiết bị động lực, m&aacute;y m&oacute;c n&ocirc;ng nghiệp, sản xuất v&agrave; lắp r&aacute;p kinh doanh &ocirc; t&ocirc;. T&iacute;nh đến ng&agrave;y 30-9, Bộ C&ocirc;ng Thương nắm 88,47% cổ phần.

Doanh thu thuần 9 th&aacute;ng 2025 đạt hơn 3.177 tỉ đồng, tăng gần 7% so với c&ugrave;ng kỳ. Hoạt động kinh doanh ch&iacute;nh c&oacute; bi&ecirc;n lợi nhuận gộp kh&ocirc;ng cao, đạt gần 15%.

Thế nhưng, bi&ecirc;n lợi nhuận trước thuế từ năm 2018 đến nay lu&ocirc;n tr&ecirc;n mức 100%. Mức sinh lời n&agrave;y đạt 169% trong 9 th&aacute;ng 2025, do c&ocirc;ng ty ghi nhận nguồn thu lớn từ đầu tư t&agrave;i ch&iacute;nh v&agrave; đầu tư v&agrave;o c&ocirc;ng ty li&ecirc;n kết. Thu nhập từ c&aacute;c c&ocirc;ng ty li&ecirc;n kết l&agrave; nguồn lớn nhất.

VEAM giữ cổ phần lớn tại c&aacute;c c&ocirc;ng ty dẫn đầu trong lĩnh vực sản xuất xe m&aacute;y v&agrave; &ocirc; t&ocirc; tại Việt Nam, gồm Toyota Việt Nam (20%), Honda Việt Nam (30%) v&agrave; Ford Việt Nam (25%, th&ocirc;ng qua c&ocirc;ng ty con l&agrave; C&ocirc;ng ty TNHH một th&agrave;nh vi&ecirc;n Diesel S&ocirc;ng C&ocirc;ng).

C&aacute;c c&ocirc;ng ty n&agrave;y đem về nguồn cổ tức, lợi nhuận đều đặn tr&ecirc;n 5.000 tỉ đồng, thậm ch&iacute; năm 2019 đạt gần 6.669 tỉ đồng. Trong đ&oacute; nguồn thu từ Honda Việt Nam chiếm tỉ trọng lớn nhất.

9 th&aacute;ng đầu năm 2025, nh&oacute;m c&ocirc;ng ty li&ecirc;n kết trả gần 6.127 tỉ đồng cho VEAM. Trong đ&oacute;, Honda Việt Nam chi gần 5.932 tỉ đồng, Ford Việt Nam trả hơn 179 tỉ đồng.

Doanh thu t&agrave;i ch&iacute;nh l&agrave; nguồn thu lớn thứ 2. Tại ng&agrave;y 30-9-2025, lượng tiền gửi tại ng&acirc;n h&agrave;ng l&agrave; 19.548 tỉ đồng. Nhờ vậy, thu nhập t&agrave;i ch&iacute;nh đạt 676 tỉ đồng sau 9 th&aacute;ng. C&ocirc;ng ty &iacute;t vay nợ n&ecirc;n chi ph&iacute; t&agrave;i ch&iacute;nh chỉ gần 3,5 tỉ đồng.

Li&ecirc;n quan đến triển vọng cổ phiếu VEA, một số c&ocirc;ng ty chứng kho&aacute;n đ&atilde; c&ocirc;ng bố c&aacute;c b&aacute;o c&aacute;o ph&acirc;n t&iacute;ch với quan điểm thận trọng hơn, thể hiện qua việc giữ khuyến nghị trung lập hoặc điều chỉnh giảm kỳ vọng.

Đơn cử, Chứng kho&aacute;n SSI đ&atilde; hạ khuyến nghị đối với VEA xuống mức Trung lập, đồng thời giảm gi&aacute; mục ti&ecirc;u xuống 34.000 đồng/cổ phiếu, từ mức 43.300 đồng/cổ phiếu trước đ&oacute; (đ&atilde; điều chỉnh cổ tức).

Theo SSI, động th&aacute;i điều chỉnh n&agrave;y phản &aacute;nh những r&agrave;o cản ph&aacute;p l&yacute; ng&agrave;y c&agrave;ng gia tăng, c&ugrave;ng với xu hướng điện h&oacute;a diễn ra nhanh hơn dự kiến, được cho l&agrave; sẽ g&acirc;y &aacute;p lực l&ecirc;n sản lượng ti&ecirc;u thụ v&agrave; bi&ecirc;n lợi nhuận mảng xe m&aacute;y của Honda. D&ugrave; vậy, lợi nhuận năm 2025 vẫn được dự b&aacute;o duy tr&igrave; ở mức t&iacute;ch cực.

SSI cũng cho biết, gi&aacute; mục ti&ecirc;u mới tương ứng mức định gi&aacute; P/E khoảng 7,3 lần, thấp hơn một độ lệch chuẩn so với mức trung b&igrave;nh 5 năm, qua đ&oacute; phản &aacute;nh triển vọng lợi nhuận giai đoạn 2026&ndash;2027 k&eacute;m thuận lợi hơn.

Nguy&ecirc;n Nguy&ecirc;n

<a href="https://tuoitre.vn/cu-ba-u80-tiet-lo-kinh-nghiem-dau-tu-co-phieu-20260121220938633.htm">Link gốc</a>

Thị trường

Báo Tuổi trẻ

Cụ bà U80 tiết lộ kinh nghiệm đầu tư cổ phiếu

Nguyễn Đức Nhượng

C&#226;u đầu ti&#234;n nghe đ&#227; thấy m&#249;i l&#249;a rồi.&#129397;&#128518;&#128518;&#128518;

Câu đầu tiên nghe đã thấy mùi lùa rồi.🥵😆😆😆

cụ tắc thở rồi c&#225;c ch&#225;u ơi

Cash Only

Kinh nghiệm xương m&#225;u của b&#224; l&#224; phải mua th&#234;m thuốc trợ tim

Kinh nghiệm xương máu của bà là phải mua thêm thuốc trợ tim

Tài khoản trading

Chứng Khoán Vịt

OroGion206

*** mẹ dẹp mấy b&#224;i n&#224;y đi nghe fireant

*** mẹ dẹp mấy bài này đi nghe fireant

ĐU M&#193; THẰNG N&#192;O VIẾT B&#192;I B&#193;O N&#192;Y VẬY ???????????


ĐU MÁ THẰNG NÀO VIẾT BÀI BÁO NÀY VẬY ???????????


MUA THEO DÒNG TIỀN (  ĐỪNG NGHĨ  VỀ QUÁ KHỨ.)

DemoML123

&#221; b&#224;i viết l&#224; cty l&#224;m ăn thua b&#224; gi&#224; U80

Ý bài viết là cty làm ăn thua bà già U80

Quyết Thắng

Vea th&#236; mắc mớ g&#236; lại tag cả sab oil v&#244; vậy

Vea thì mắc mớ gì lại tag cả sab oil vô vậy

Ngọc Hiệp

Uống Trà Đi

Lấy b&#224; cũ u80 để khuyến nghị cp ???

Lấy bà cũ u80 để khuyến nghị cp ???

Investor 999

đay l&#224; vợ cụ sử, cụ sử quy thi&#234;n rồi 

đay là vợ cụ sử, cụ sử quy thiên rồi 

Đố Anh Biết Tên Em. 

Ko tin cụ đừng c&#243; tiếc. Mai nhốt trần lai quay lại xin lỗi cụ . 

Ko tin cụ đừng có tiếc. Mai nhốt trần lai quay lại xin lỗi cụ . 

Coc Ghẻ

Dũng Sĩ Diệt KOLs Toại Chung

năm xưa cụ Sửu, năm nay b&#224; Nhi. Kết hợp lại l&#224; Sửu Nhi!! &#129315;

năm xưa cụ Sửu, năm nay bà Nhi. Kết hợp lại là Sửu Nhi!! 🤣

ManCK

Cảnh b&#225;o cho ng&#224;y mai sập mạnh

Kiên Kẹo

B&#225;o ch&#237; giờ li&#234;m sĩ l&#224; 1 thữ xa sỉ 

Báo chí giờ liêm sĩ là 1 thữ xa sỉ 

Jess Tran

TẢ BẠCH MÔN

Mua tin đồn b&#225;n sự thật. :)) tin ra rồi nhảy hơi muộn

Mua tin đồn bán sự thật. :)) tin ra rồi nhảy hơi muộn